**Объём рынка XPS и тенденции его изменения**
Доля экструзионного (экструдированного) пенополистирола среди всех теплоизоляционных материалов оценивается экспертами в диапазоне от 4% до 9%. Мы пришли к выводу, что практичнее придерживаться оценки в 4 процента. Доля XPS имеет тенденцию к увеличению, главным образом, за счёт доли пенопласта. В 2008 году существенного приращения доли XPS среди всех теплоизоляционных материалов мы не ожидаем...
Однако, на фоне роста объёмов строительства и потребления теплоизоляционных материалов, в целом, в 2008 году (и в последующие годы) можно ожидать роста платёжеспособного спроса на теплоизоляционные экструзионные материалы.
Но, в оценке прироста потребления экструзионного (экструдированного) пенополистирола, именно в качестве теплоизоляции, наши собственные расчёты сильно расходятся с экспертными. Мы расчитываем на прирост в объёме 200-240 тысяч кубических метров в 2008 году на всю Россию.
Очень сильно расходятся с экспертными и наши оценки объёма теплоизоляционных экструзионных (экструдированных) материалов, проданных в России в 2007 году. Мы полагаем, что конечные покупатели в России приобрели не менее 1300 тысяч и не более 1350 кубических метров экструзионного (экструдированного) пенополистирола.
И, хотя часть продукции производителей XPS приобретена торговыми посредниками - дилерами, не успевшими в 2007 году реализовать весь товар, о спросе в объёме 2 миллионов кубометров говорить не приходится. Похоже имеет место регулярное завышение объёмов продаж многими производителями XPS. Зачем, догадаться не трудно...
Полагаем, Вам будет любопытно узнать, что мощь производителей XPS в России в 2008 году позволит им произвести экструзионного (экструдированного) пенополистирола на 20-25% больше, чем расчитанный нами платёжеспособный спрос! Даже с поправкой на то, что производственные мощности по техническим и организационным причинам редко бывают загружены на 100 процентов. И с учётом того, что согласно нашим наблюдениям за производственной активностью, производители, нередко, декларируют мощность на 20-30 процентов больше их реальных возможностей.
При наблюдающемся избытке производственных мощностей (сырья и энергии также достаточно, не говоря уже о возможностях складирования и транспортировки) в 2008-ом будут введены строй новые линии и отлажена работа ранее запущенных. Так что, даже в разгар сезона значительный профицит теплоизоляционных экструзионных материалов гарантирован.
Учтём, что импорт XPS в разы превышает вывоз произведённого в России экструзионного (экструдированного) пенополистирола. Так что некоторое сокращение импорта (компенсируемое, кстати, ростом производства на заводах "мировых грандов" в России) и возможный рост экспорта теплоизоляционных экструзионных материалов на фоне столь значительного профицита XPS на российском рынке будут просто незаметны.
Предполагаем, что, гораздо, сильнее вырастет спрос на экструзионные материалы не для применения в теплоизоляционных конструкциях - на 50 и более процентов в 2008 году. Но, по-прежнему на теплоизоляционные конструкции будет идти более 99% объёма продаваемого экструзионного пенополистирола.
**О доходности рынка XPS и тенденции её изменения**
Доходность вычислить, гораздо, сложнее, чем объём производства и продаж. Но, в отличие от производительности труда и других показателей эффективности операторов российского рынка, некоторые сведения о доходности мы всё же сможем Вам предложить...
Тенденция к повышению среднегодовых цен на основные марки плитных теплоизоляционных экструзионных материалов, наблюдавшаяся с 2004 года по 2006-ой, включительно, сменилась в 2007 тенденцией к их снижению. И это на фоне устойчивого роста цен на сырьё для производства экструзионного (экструдированного) пенополистирола.
Так что с середины 2007 года валовая прибыль продавцов XPS снижалась даже не смотря на наращивание объёмов продаж. А ведь у многих продавцов экструзионного (экструдированного) пенополистирола объём продаж сократился, по итогам 2007 года, насколько нам известно.
Можем смело предположить, что при росте российского рынка XPS в денежном выражении доходность операций на нём для многих опрераторов (вперворяд, производителей и их дилеров) сократилась на 10-20 процентов в 2007 году... Скратилась и удельная прибыльность на еденицу продукции, и валовая прибыль.
Учтём, что серьёзного роста производительности труда и снижения производственных и накладных издержек ожидать можно только от отдельных торговых и производственных компаний, присутствующих на российском рынке (тут новикам, как говорится, "карты в руки"). Значит при сохранении и небольшом повышении цен на нефть валовая прибыль и другие показатели доходности основных операторов российского рынка XPS будут сокращаться и в 2008 году.
Впрочем, по данным самих производителей доходность остаётся на прежнем уровне. DOW, например, сообщает о 30% росте доходов от операций в России за 2007 год (причём, производство и продажа XPS - одно из самых доходных направлений деятельности) и в 2008-ом они расчитывают на 30% и более. Многие компании только начали продажи в 2007 году, в отношении них можно говорить только о росте доходности (пусть и ниже, чем расчётный рост).
Так что, оснований сокрушаться нет. Да, некоторые производители (особенно из числа новиков рынка) не получать планируемых прибылей. Но, ведущий производитель и, возможно, филиалы крупнейших мировых поставщиков XPS сохранят прежний уровень доходности. Даже с учётом, гораздо, больших расходов, чем у новиков, и на цели непосредственно связанные с производством и продвижением продукции, и на иные цели.
Цены в 2008 году будет диктовать "Пеноплэкс". И, имея огромные заказы от такого крупного потребителя как РЖД, эта компания может себе позволить в широких пределах варьировать цены. Так что надежды новых операторов российского рынка XPS утвердится на нём за счёт низких цен малореальны. Хотя попытки "сбросить" теплоизоляционные экструзионные материалы по сниженным ценам будут предприниматься отдельными операторами рынка и в наступившем году.
В свою очередь "Экстрол" и другие производители будут искать и находить возможности повысить доходность своих операций за счёт системных решений для строительных объектов, сопутствующих товаров и, вполне может быть, новых продуктов. Даже один выгодный контракт с крупным заказчиком или одно технологическое нововведение способны вывести небольшого производителя XPS в число самых прибыльных в подотрасли. Так что ждите сюрпиров!
И, практически, при любом раскладе норма прибыли производителей теплоизоляционные экструзионные материалы в 2008 году останется выше, чем у всех остальных производителей теплоизоляции, за исключением нескольких поставщиков других современных материалов (можно, на этот раз мы умолчим о них...), которые, впрочем, не являются конкурентами ГК "Экстрол".
Может заметно вырасти доходность операций отдельных операторов молодого российского рынка XPS, обслуживающих интересы и производящих теплоизоляционные экструзионные материалы, и торгующих ими, и конечных покупателей. Речь идёт об информационных (рекламных, выставочных, экспертных), проектировочных и испытательных предприятиях. Хотя, в денежном выражении их присутствие на рынке пока почти незаметно, но значимость всё возрастает и доходность имеет тенденцию к росту.
**О поставщиках XPS на российский рынок**
Помимо производителей, уже снискавших известность в 2007-2008 году на рынке XPS утверждаются новые производители. Мы насчитали их 25(!) в течение 2007 года и ожидаем появления ещё нескольких в 2008 году.
В это число мы не включили новое производство "ТехноНИКОЛЬ", чья схватка (отразившаяся и на доходах ГК "Экстрол") с "Пеноплэкс" к началу 2008-го увенчалась явной победой лидера рынка. Хотя в 2008-2009 году можно ожидать от "ТехноНИКОЛЬ" новых атак как в области ценовой конкуренции, так и неценовой.
60 процентов новых производителей и 2/3 новых производственных мощностей в 2007 году было создано в Москве и близлежащих к Москве регионах. Основная часть новых производственных линий китайского производства.
Продукция новиков, как правило, только плитные теплоизоляционные материалы марок 35 и 45, в нескольких случаях также 30 и 40...
О качестве судить не берёмся, поскольку в нашем распоряжении только выставочные образцы продукции и далеко не всех производителей.
Число экспортёров экструдированного пенополистирола в Россию также увеличилось. Помимо государств и прежде экспортировавших теплоизоляционные экструзионные материалы, ныне они ввозятся из Украины и Турции, предположительно, Китая.
Если верить сайтам операторов украинского рынка XPS, то экспорт в Россию вырос в 2007 году на десятки процентов (правда, в любом случае многим менее 40 тысяч кубометров). Свою экспансию в России они намерены расширять и в 2008 году. В свою очередь от торговых и производственных филиалов DOW, URSA и "Пеноплэкса" следует ожидать расширения экспорта XPS на Украину и в другие "постсоветские государства"...
Серьёзным вызовом производителям (торговым-то компаниям легче перестроится) может стать импорт в крупных объёмах, пусть менее качественных, но более дешёвых плитных теплоизоляционных экструзионных материалов из Китая. Это особенно верно в отношении Сибири и Дальнего Востока. Впрочем, в 2008 году китайские производители XPS ещё вряд ли будут готовы оперировать на российском рынке в заметных масштабах.
За пределами нашего рассмотрения на сей раз останутся дилеры (дистрибьюторы) производителей XPS. А равно и стратегии продвижения XPS на российском рынке, которыми пользуются различные производители. Эта тема требует отдельного рассмотрения... Ограничимся только утверждением, что число организации, торгующих экструзионным (экструдированным) пенополистиролом также увеличилось в 2007 году на десятки. Предполагаем, что в 2008 году число торговых посредников на российском рынке XPS продолжит расти.
Хотелось также добавить, что в 2008 году производным от рынка XPS явится появление предложений продать/купить компании, производящие теплоизоляционные экструзионные материалы. А также публичные предложения купить участие в таких компаниях.
Наши консультанты предполагают, что именно 2008-ой год будет лучшим временем для продажи российских компаний производящих XPS. Но, поскольку сложилась далеко не лучшая конъюктура для покупки таких компаний, ГК "Экстрол" не планирует их приобретение в 2008 году.
**Конкурентные игры на рынке XPS**
Со стороны производителей минераловатных (и стекловатных) теплоизоляционных материалов можно ожидать традиционных уже акций неценового характера. Скажем, попыток выставить теплоизоляционные экструзионные материалы огнеопасными и химически нестойкими.
Здесь лидер рынка как в прежние годы будет прикрывать всю подотрасль своей рекламной, исследовательской и просветительской деятельностью. А ГК "Экстрол" ему в этом поможет в меру своих возможностей.
Производители пенопластов скорее всего вынуждены будут ограничится ценовой конкуренцией с производителями XPS. И то
марки 30, 31, 32, размывая границу между пенопластами и экструдированным пенополистиролом даже могут по-соперничать в цене со многими утеплителями из всененного полистирола и других пенопластов.
Поскольку многие композитные теплоизоляционные материалы имеют преимущественно нишевой характер применения. А о многих
высокотехнологичных материалах потенциальные покупатели, вообще, не ведают (да и дороги они пока). То серьёзной конкуренции XPS эти материалы в 2008 году не составят.
А вот внутри подотрасли теплоизоляционных материалов из экструзионного (экструдированного) пенополистирола можно ожидать решительной конкурентной борьбы.
Производители по-боролись ценами (и ещё будут бороться, но многие будут стараться этого избегать). По-играли с марками (а также цветом, размером плит), что вряд ли будет иметь сколько-нибудь полезное продолжение.
В 2008-2009 годах акцент может быть сделан на готовые (системные) решения, то есть будут попытки перейти от продажи теплоизоляционных материалов к продаже изоляционных конструкций. А ещё наметится сдвиг от реализации товара (материалов) к предоставлению продукта (материалы, конструкции вместе с сопутствующими услугами).
Лидеры рынка с 2007 года начали отстраиваться от остальных производителей по критерию качества продукции. В 2008-2009 году это найдёт своё продолжение в попытках задать подотраслевые стандарты. Высокие, разумеется...
Козырь "экологичности" (о чём мы писали в выпуске "Об экологической чистоте современной теплоизоляции") будет также пущен в ход и против производителей XPS, чьи заводы оснащены китайским оборудыванием. И против всей подотрасли теплоизоляционных экструзионных материалов со стороны производителей минеральных утеплителей...
Возможно уже в 2008 году крупнейшие мировые производители XPS активно начнут внедрятся в охватившие российские регионы дилерские сети. То есть под себя перестраивать системы дистрибьюции на рынке XPS. Предположение спорное. Но, выставочная активность "мировых грандов" создаёт "почву" для таких предположений.
Впрочем, весь спектр операций компаний, присутствующих на российском рынке XPS описать в терминах конкуренции нельзя. Так же как в 2007 году, на рынке будут образовываться альянсы между производителями. Кооперироваться будут и торговые фирмы. Причём, интенсивность переговоров о взаимодействии, полагаем возрастёт. Рынок, что называется, становится зрелым.
**Завершение**
Итак, даже поверхностное обозрение российского рынка XPS даёт любопытную картину динамичного расширяющегося сектора индустрии строительных материалов с оборотом не менее 2 миллиардов долларов США в 2007 году (и многим более 2 млрд. $ в 2008-ом).
И даже беглое рассмотрение открывает множество возможностей для операций на этом рынке и немало вызовов, с которыми многим операторам рынка придётся столкнуться в 2008 году.
Чтож, команда "Экстрол" с уверенностью в собственных
силах работает с этими возможностями и вызовами. Чего и Вам от души желает!
***Новые статьи в нашем Архиве***
В архив статей добавлены две новые публикации Владимира Веселова:
"Метод расчета поверхностного теплоизолированного фундамента"
"Расчёт и Проектирование ПТФ"
Эти статьи будут интересны прежде всего проектировщикам.
Комментариев нет:
Отправить комментарий